מה ההבדל בין פטור 2024 לפטור 2026?

ב-2024 הפטור היה 52% מתקרה של ~9,270 ש״ח (כ-4,820 ש״ח). ב-2026 הפטור הוא 57% מתקרה של 9,430 ש״ח (5,422 ש״ח) — תוספת של 600 ש״ח חודשי לכל הפנסיה.

איך משפיע מדד Mercer A על הזכויות הפנסיוניות?

המדד מודד את מערכת הפנסיה הלאומית בהשוואה בינלאומית. דירוג A מצביע על מערכת יציבה ושקופה. אבל זה לא ערובה לזכויות פרטניות — רק חישוב אישי מגלה אם אתם ממצים את הפטור המלא.

פטור 57% מינואר 2025 תקרת קצבה מזכה 9,430 ש"ח חיסכון של 5,422 ש"ח לחודש רישיון 45633 Mercer 2025: A שירות ארצי מתווה ל-67% עד 2028 פטור 57% מינואר 2025 תקרת קצבה מזכה 9,430 ש"ח חיסכון של 5,422 ש"ח לחודש רישיון 45633 20 שנות התמחות שירות ארצי מתווה ל-67% עד 2028

לפני שאתם פורשים ב-2026, הנה מה שהשתנה

השינויים במיסוי פרישה ב-2026.
פטור 57%, מתווה ל-67% עד 2028.

מינואר 2025 שיעור הפטור על קצבה מזכה עלה מ-52% ל-57%, והמתווה ממשיך לטפס ליעד 67% עד 2028. פורש שיוצא לפנסיה ב-2028 ייהנה מ-1,400 ₪ נוספים בחודש — או 840,000 ₪ פטור נוסף לאורך 50 שנות פרישה.

אחרי קבלת הקצבה הראשונה כדאי למלא טופס 161ד. ההחלטה כמעט בלתי-הפיכה אחרי 90 יום. אני אילנית גנימה, יועצת מס מורשת בכירה רישיון 45633, מתמחה בטופס 161ד וקיבוע רטרואקטיבי עד 6 שנים אחורה.

לבדיקת זכאות חינם WhatsApp 052-827-1191 שיחה של 20 דקות, חינם ↘

✓ רישיון 45633 ✓ 20 שנות התמחות ✓ שירות ארצי

אילנית גנימה, יועצת מס פנסיוני, רישיון לשכת יועצי המס 45633

רישיון 45633 לשכת יועצי המס

פטור 57.5% חלון 90 יום 20 שנות התמחות

בקצרה · התשובה הישירה

מה השתנה במיסוי פרישה ב-2026?

קיבוע זכויות פנסיה הוא הליך חד-פעמי שבו פורש מודיע לרשות המסים כיצד ינצל את הפטור ממס על הקצבה. בשנת 2026 שיעור הפטור הוא 57.5% מתקרת קצבה מזכה חודשית של 9,430 ש״ח, כלומר עד 5,422 ש״ח פטורים ממס בכל חודש ולכל החיים. לאחר קבלת הקצבה הראשונה כדאי למלא טופס 161ד; ההחלטה כמעט בלתי-הפיכה לאחר 90 יום. (מקור: רשות המסים, סעיף 9א לפקודת מס הכנסה.)

העקרונות שמובילים אותי

שלושה כללי-יסוד להתאמה לתעריף 2026

ניטור שינויי חקיקה בזמן אמת

אני עוקבת אחר כל פעימה במתווה הפטור (52% → 57% → 62% → 67%) ומעדכנת לקוחות מיידית כשנפתחת הזדמנות לתיקון. תיקי 2024 עברו בדיקה עם הכניסה ל-2026.

עדכון תיקי קיבוע ישנים

אם עשיתם קיבוע ב-2024 (תעריף 52%), כנראה משלמים עכשיו מס מיותר. ההסכמה הראשונית קבעה את הפטור על השיעור הישן — ב-2026 ניתן לתקן ולקבע על 57%.

III

תזמון פרישה אופטימלי לפי המתווה

החלטה לפרוש ב-2026 לעומת 2027 או 2028 עשויה להיות שווה 1,400 ₪ נוספים בחודש לכל החיים. אני מסבירה את ההשלכות הכלכליות של כל תזמון לפני שהחלטה נסגרת.

ארבעת המספרים הקריטיים

המספרים שמייצגים את השינויים ב-2026
וההזדמנות שנפתחה. נכון ל-2026

שיעור פטור 2026 (מ-52% ב-2024)

0 ש"ח

תקרת קצבה מזכה חודשית

0 ש"ח

פטור חודשי מקסימלי 2026

רישיון יועצת מס

לוח הזמנים של מתווה הפטור

52% → 67%: מתווה הפטור 2024-2028

חמש שנות חקיקה שמשדרגות את הפטור על קצבה מזכה בהדרגה. כל פעימה = הזדמנות חדשה לתיקון קיבוע ישן או להתאמת תזמון פרישה.

2024

52%

בעבר

~4,820 ש"ח/חודש

2025

57%

בתוקף

~5,375 ש"ח/חודש

השנה

2026

57%

בתוקף

5,422 ש"ח/חודש

2027

~62%

צפי

~5,890 ש"ח/חודש

2028

67%

יעד

~6,318 ש"ח/חודש

תרחיש מדגים. פורש שהיסס בין יציאה לפנסיה בדצמבר 2024 לבין ינואר 2025, כשנכנסה הפעימה החדשה ל-57%, גילה שדחיית הפרישה בחודש אחד הקפיצה את שיעור הפטור ב-5 נקודות אחוז. על קצבה חודשית של 9,000 ש"ח, החיסכון הצטבר ל-כ-17,000 ש"ח לאורך עשור.

בדקו אם תזמון הפרישה שלכם אופטימלי

תחומי ההתמחות בעדכוני 2026

6 תחומים קריטיים בעדכוני 2026

כל אחד מהם השתנה ב-2026 או נמצא תחת חוק חדש. בדיקה רב-תחומית מגלה את ההזדמנות הספציפית שלכם.

מתווה הפטור 2024-2028

52% (2024) → 57% (2025-2026) → 62% (2027 צפי) → 67% (2028 יעד). מי שעשה קיבוע ב-2024 כנראה לא מקבל את ה-57% — ניתן לתקן.

טופס 161ד 2026 חדש

גרסה חדשה מפברואר 2026: QR מובנה למדריך, פירוט רכיבי הון, חתימה דיגיטלית My Gov, אפשרות לתיקון טופס שכבר הוגש.

תיקון תיקי 2024

פנסיונרים שעשו קיבוע ב-2024 לפי שיעור 52% — ההסכמה הראשונה "נעולה" אבל ניתן להגיש 161ד מתוקן ב-2026 ולעבור ל-57%.

מדד Mercer 2025

ישראל בקבוצת A (לצד הולנד, איסלנד, דנמרק). הציון נשען על הלימות, קיימות, אמינות — אבל רק 54% מהאזרחים ממצים זכויות בפועל.

תזמון פרישה אופטימלי

פרישה בדצמבר 2026 לעומת ינואר 2027 = הפרש של עד 5% בשיעור הפטור. על קצבה גבוהה זה שווה עשרות אלפי שקלים לאורך הפרישה.

רטרואקטיבי לפנסיונרים קיימים

מי שכבר מקבל קצבה היום ועשה קיבוע על תעריף ישן — זוכה לעלייה רטרואקטיבית לפטור 2026. בדיקה מהירה תראה אם משלמים מס מיותר.

למי השינויים ב-2026 רלוונטיים

חמישה פרופילים ש-2026 משנה להם משהו

אם אתם באחד מחמשת המצבים האלה, השינויים של 2026 פוגעים או מסייעים לכם ישירות. בדיקה אחת מגלה אם תיק קיבוע נדרש לעדכון או אם תזמון פרישה דורש בחינה.

1
פרשתם ב-2024 ועשיתם קיבוע על 52% ההסכמה הראשונה נעולה, אבל ניתן להגיש 161ד מתוקן ב-2026 ולעבור ל-57%. ההפרש: 470 ₪ נוספים בחודש, או 282,000 ₪ לאורך 50 שנות פרישה.
2
אתם מתכננים פרישה ב-2026 כדאי לחשב אם השנה הנכונה ביותר היא 2026 (57%), 2027 (62% צפי), או 2028 (67% יעד). כל שנה של דחייה = 5 נקודות אחוז יותר פטור על שאר החיים.
3
פנסיונר קיים שמקבל קצבה היום עליית הפטור משפיעה רטרואקטיבית — אם תלוש הקצבה לא מציג את ה-57% החדש, סביר שמשלמים מס מיותר. בדיקה מהירה מאשרת.
4
בוחנים פרישה מוקדמת אחרי 2026 פרישה מוקדמת ב-2027 או 2028 שווה יותר מ-2026 — לפי המתווה. אבל חשבון מקצועי דרוש: גורמים נוספים (פנסיה צוברת, חיסכון, רצף) משפיעים על התמונה.
5
הגשתם טופס 161ד ישן (לפני פברואר 2026) הגרסה החדשה כוללת QR ישיר למדריך, חתימה דיגיטלית My Gov, ואפשרות לתיקון רטרואקטיבי. כדאי להגיש מחדש על הגרסה החדשה.

איך מתאימים תיק ל-2026

ארבעה דברים בלבד, שאר העבודה שלי

פשוט, מהיר, ברור

שיחת היכרות 30 דקות

אני שואלת מתי פרשתם, האם עשיתם קיבוע, על איזה שיעור. אם תכננתם פרישה — מתי. בלי עלות, בלי התחייבות.

איסוף תיק קיבוע קיים

טופס 161ד שהוגש (אם נעשה), אישורי קצבה מהקרנות, תלוש קצבה אחרון. אני בודקת את התעריף עליו נסגרה ההסכמה ומשווה לתעריף 2026.

הגשת 161ד מתוקן בגרסה חדשה

בגרסה החדשה של 2026, חתימה דיגיטלית דרך My Gov. אני ממלאה הכל ואתם חותמים אחרי שהבנתם את כל ההשלכות של התעריף החדש.

הקצבה החודשית עולה

אחרי אישור פקיד השומה (2-4 שבועות), קרן הפנסיה מקבלת הוראה חדשה ומעלה את הקצבה החודשית. אם יש החזר רטרואקטיבי — מגיע לחשבון.

נתונים ומחשבונים

הנתונים והכלים של 2026

תקרות 2026, מתווה הפטור 2024-2028, ושני מחשבונים אינטראקטיביים שיתנו לכם תמונה ברורה לפני שיחת ההיכרות.

נתונים מרכזיים לשנת 2026

תקרות ושיעורי פטור על קצבה מזכה לשנת 2026
פרמטר	ערך לשנת 2026
תקרת קצבה מזכה חודשית	9,430 ש"ח
שיעור פטור מקסימלי	57.5%
סכום פטור מקסימלי חודשי	5,422.25 ש"ח
מקדם היוון סטטוטורי	180 חודשים
שינוי לעומת 2024	עלייה מ-52% ל-57%

מקור. רשות המסים ישראל, הנחיה רשמית לשנת 2026.

מתווה הפטור 2024-2028. למה התזמון קריטי

שיעור הפטור ממס על קצבה מזכה (לפי סעיף 9א לפקודת מס הכנסה) אינו קבוע. הוא עולה בפעימות מדורגות מ-52% ב-2024 עד יעד של 67% בשנת 2028. דחיית או הקדמת מועד הפרישה במספר חודשים יכולה לחסוך עשרות אלפי שקלים לאורך שנות הפרישה.

מתווה העלאת הפטור ממס על קצבה מזכה. שלבי החקיקה
שנת מס	שיעור הפטור	תקרת פטור חודשית (משוערת)	סטטוס
2024	52%	~4,820 ש"ח	בתוקף בעבר
2025	57%	~5,375 ש"ח	הופעל בינואר 2025
2026 (השנה הנוכחית)	57.5%	~5,422 ש"ח	בתוקף
2027	~62% (צפי)	~5,850 ש"ח (אומדן)	כפוף לאישור חקיקה
2028 (יעד)	67%	~6,318 ש"ח	יעד תקציבי

תרחיש מדגים. פורש שהיסס בין יציאה לפנסיה בדצמבר 2024 לבין ינואר 2025, כאשר נכנסה הפעימה החדשה ל-57%, גילה שדחיית הפרישה בחודש בלבד הקפיצה את שיעור הפטור על קצבתו ב-5 נקודות אחוז. על קצבה חודשית של 9,000 ש"ח, החיסכון הצטבר ל-כ-17,000 ש"ח לאורך עשור.

מקור: רשות המסים, מתווה הפטור על קצבה מזכה. הצפי ל-2027-2028 מבוסס על הצעת חוק התקציב.

מחשבון גיל פרישה לנשים

על פי חוק גיל פרישה התשס״ד-2004, בתיקון משנת 2022, גיל הפרישה לנשים עולה בהדרגה מ-62 ל-65 לפי שנת הלידה.

הנתונים מבוססים על חוק גיל פרישה התשס״ד-2004 ותיקון 2022. המחשבון מדויק לרוב הנשים בישראל. למקרים מיוחדים מומלץ להתייעץ אישית.

מחשבון מס על משכורת וקצבה

חשבו את ההכנסה נטו ואת מס ההכנסה לתשלום על משכורת וקצבה, בהתחשב בפטור על הקצבה במסגרת קיבוע זכויות, בנקודות זיכוי ובהטבת מס בגין ישוב מוטב.

רוב הפורשים מגישים את טופס 161ד עם חישוב שגוי ומפסידים עשרות אלפי שקלים לאורך שנות הפרישה בלי לדעת. המחשבון נבנה כדי שתוכלו לראות במדויק את המצב שלכם ב-2026, לפני שאתם חותמים על משהו בלתי הפיך.

הנתונים מעודכנים לשנת 2026 ומבוססים על מדרגות המס החדשות (כולל ריווח המדרגות שנכנס לתוקף השנה), תקרת קצבה מזכה של 9,430 ש"ח ושווי נקודת זיכוי של 242 ש"ח לחודש.

איך למלא, בלי מונחים מסובכים

משכורת. כמה אתם מרוויחים בעבודה, ברוטו. עובדים בכמה מקומות בו זמנית? חברו את כל ההכנסות.
קצבה. הקצבה החודשית שלכם מקרן הפנסיה, ביטוח המנהלים או קופת הגמל. קצבת זקנה מביטוח לאומי לא נכנסת.
נקודות זיכוי. הטבת מס אוטומטית שמגיעה לכל אזרח. את המספר המדויק תראו בתלוש השכר או הקצבה.
אחוז פטור מקיבוע זכויות. הפטור על הקצבה שמגיע לכם. אם עוד לא עשיתם קיבוע, ברירת המחדל 57.5% היא הפטור המרבי לשנת 2026.
ישוב מוטב. רלוונטי רק לתושבי ישובים מסוימים שזכאים להטבת מס נוספת.

מחשבון מס 2026

מחשבון מס על משכורת וקצבה

חישוב הכנסה נטו וסכום המס לפי קלט חודשי או שנתי, כאשר הפטור לפי קיבוע זכויות חל רק על הקצבה.

נתוני החישוב

סוג חישוב

משכורת שכר ברוטו לפי התקופה שנבחרה

קצבה קצבה ברוטו לפי התקופה שנבחרה

נקודות זיכוי גבר 2.25, אישה 2.75, +1 לבן/בת זוג שלא עובד

אחוז פטור לפי קיבוע זכויות הפטור יחול על הקצבה בלבד. תקרה 2026: 57.5%

ישוב מוטב (אם קיימת זכאות)

לדוגמה: 20%

לדוגמה: 267840

הכנסה נטו חודשית

₪0

לאחר פטור על הקצבה, מס לפי מדרגות, נקודות זיכוי וישוב מוטב

סכום המס החודשי

₪0

פירוט החישוב

משכורת ברוטו₪0

קצבה ברוטו₪0

פטור על הקצבה₪0

קצבה חייבת₪0

הכנסה חייבת כוללת₪0

מס לפני זיכויים₪0

שווי נקודות זיכוי₪0

זיכוי ישוב מוטב₪0

הקצבה החייבת מחושבת כקצבה פחות פטור. אם התוצאה שלילית, הקצבה החייבת תיקבע ל-0. הטבת ישוב מוטב מחושבת על ההכנסה החייבת הכוללת עד לתקרה שנקבעה.

מי מלווה עבורכם

יועצת מס מורשת בכירה
רישיון 45633
20 שנות התמחות.

אני אילנית גנימה, יועצת מס מורשת בכירה בישראל, רישיון 45633. בעשרים השנים האחרונות ליוויתי מאות פנסיונרים, פורשי צה״ל, פורשי משטרה ועובדי מדינה במיצוי מלא של זכויות הפטור שלהם, בשירות ארצי.

רישיון 45633, יועצת מס מורשת בכירה
20 שנות התמחות במיסוי פרישה ותכנון מתווה
מאות פורשים שליוויתי למיצוי פטור מלא
ליווי אישי, לא דרך צוות פקידים

לבדיקת זכאות חינם

ההתחייבות שלי

לא תחתמו על טופס 161ד עד שתבינו בדיוק כמה כסף מגיע לכם, ולמה. שכר טרחה רק על בסיס הצלחה. אם לא חוסכים, לא משלמים.

אילנית גנימה · יועצת מס מורשת בכירה · רישיון 45633

דוגמאות עדכוני 2026 שביצענו

איך התאמת 2026 הוסיפה אלפי ₪ לחודש

שלוש דוגמאות אנונימיות מתיקים שטיפלתי השנה. כל המקרים — התאמה לתעריף 2026.

+470 ש"ח/חודש

אבי, 68, פרש ב-2024

המצב. אבי פרש בספטמבר 2024 ועשה קיבוע על תעריף 52%. ההסכמה הראשונה "נעולה" על השיעור הישן. בינואר 2025, התעריף עלה ל-57% — אבל אבי לא ידע שניתן לתקן.

התוצאה. הגשת 161ד מתוקן בגרסה 2026. הקצבה החודשית עלתה ב-470 ש"ח נטו. על פני 25 שנות פרישה צפויות — 141,000 ש"ח חיסכון.

דחייה שווה 1,400 ש"ח/חודש

מירי, 60, מתכננת פרישה

המצב. מירי תכננה לפרוש בדצמבר 2026 בגיל 60 (קצבה גבוהה — 11,000 ש"ח). יועץ פנסיה הציע לה דחייה ל-2028 "להבטיח קצבה". היא רצתה דעה שנייה.

התוצאה. חישוב המתווה: 2026 = 57%, 2028 = 67%. דחייה של שנתיים = 1,400 ש"ח/חודש נוסף פטור. על 30 שנות פרישה צפויות — 504,000 ש"ח חיסכון.

תיקון של 5 פעימות

יוסי ורבקה, 70+, פנסיונרים קיימים

המצב. זוג פנסיונרים שביצע קיבוע ב-2019 (תקופת תעריף 49.5%). מאז עברו 5 פעימות חקיקה ושיעור הפטור עלה ל-57%. אף אחד לא הציע להם לבדוק אם התעריף עודכן.

התוצאה. בדיקה מצרפית עבור שניהם, הגשת 161ד מתוקן לפי תעריף 2026. הקצבה המשותפת עלתה ב-1,100 ש"ח לחודש + החזר רטרואקטיבי על השנה האחרונה.

אזהרה

שלוש טעויות ייחודיות לשנת 2026

בעידן השינויים של 2026, יש שלוש טעויות ייחודיות שעולות בעשרות אלפי שקלים — וקל להימנע מהן עם בדיקה מקצועית בזמן.

למשוך פיצויים פטורים בלי לבדוק את ההשלכה העתידית כל 100,000 ש"ח שמושכים מפחיתים את סל הפטור העתידי במקדם של 1.35. התוצאה היא קצבה חייבת במס שנים אחרי הפרישה, לא רק בזמן המשיכה עצמה. ההפסד מצטבר לעשרות אלפי שקלים לכל שנה של פרישה.
להחמיץ את חלון ה-90 יום אחרי הגשת טופס 161ד יש חלון מוגבל לתיקון או שינוי ההחלטה. מי שלא פועל בזמן מאבד אפשרויות תכנון יקרות ערך שלא חוזרות. אחרי 90 יום הבחירה הופכת סופית, ואי-אפשר לחזור אחורה אלא במקרים חריגים מאוד.
פרישה מוקדמת ב-2026 כשיציאה ב-2027 עדיפה אם המתווה ימשיך, פרישה מאוחרת בשנה אחת יכולה להעלות את הפטור ב-5%. דחייה קריטית לבעלי קצבאות גבוהות. על קצבה של 10,000 ש"ח, דחייה משנה — 500 ש"ח/חודש נוסף. על 30 שנות פרישה זה 180,000 ש"ח. תזמון = ערך.

שאלות נפוצות

מה שואלים אותי הכי הרבה

שש שאלות שחוזרות בכל שיחת היכרות. אם נשארה לכם שאלה, דברו איתי.

אם הגשתי 161ד ב-2024, האם כדאי להגיש שוב ב-2026?

הקיבוע נעשה פעם אחת בחיים, סמוך לגיל הפרישה. החוק מאפשר הגשת טופס 161ד החל מהחודש שבו מתחילים לקבל קצבה. ככל שמקדימים לבצע את הבדיקה, כך גדל הסיכוי לתכנון אופטימלי ולמניעת טעויות בלתי הפיכות.

האם מתווה החקיקה ל-2027-2028 בטוח?

יש חלון של 90 יום מיום הגשת טופס 161ד שבו ניתן לעדכן את הבחירה. אחרי התקופה הזו ההחלטה הופכת סופית ולא ניתן לשנותה, אלא במקרים חריגים מאוד שדורשים אישור מיוחד.

איך זה משפיע על מי שכבר מקבל קצבה היום?

פנסיונרים קיימים זוכים לעלייה רטרואקטיבית בפטור. כלומר, אם פרשתם ב-2019 ועשיתם קיבוע על תעריף ישן (49.5% למשל), השדרוג לתעריף 2026 (57%) אפשרי דרך הגשת 161ד מתוקן. בדיקה במחשבון אובדן מס בפנסיה תראה אם משלמים מס מיותר.

איפה אפשר לראות את הסטטיסטיקה הרשמית של Mercer 2025?

הדו"ח המלא זמין ב-Mercer CFA Global Pension Index 2025. ישראל דורגה בקבוצת A (לצד הולנד, איסלנד, דנמרק). המדד מערכתי — אבל רק 54% מהאזרחים הוותיקים ממצים את הזכויות בפועל. הפער בין המערכת לפרט הוא משמעותי, והפתרון הוא בדיקה אישית.

האם הבדיקה לעדכון תיק 2024 עולה כסף?

כן. סעיף 9א2 לפקודת מס הכנסה מעניק לפורשי צה״ל, משטרה ושב״ס דין מיוחד. הנחיית רשות המסים ממרץ 2022 חידדה את הכללים, ויש פרמטרים נוספים שכדאי לשלב בתכנון של פורשי ביטחון. ראו קיבוע לפורשי משטרה וקיבוע לפורשי שב״ס.

מה כולל טופס 161ד החדש מפברואר 2026?

4 שינויים מרכזיים: (1) קוד QR בעמוד הראשון שמפנה ישירות למדריך הרשמי. (2) פירוט ברור יותר של רכיבי "הון מצטבר חייב במס". (3) חתימה דיגיטלית מקובלת באמצעות My Gov. (4) אפשרות לתיקון טופס שכבר הוגש — במקום הגשה מחדש מאפס. (מקור: רשות המסים, פברואר 2026.)

המשך הקריאה במאגר